MORNING BRIEFING - Deutschland/Europa

Der Markt-Überblick am Morgen, zusammengestellt von Dow Jones Newswires.

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+++++ TAGESTHEMA +++++

Der Lufthansa-Konzern hat im dritten Quartal bei höheren Umsätzen weniger verdient als im Vorjahreszeitraum, die Markterwartungen aber übertroffen. Kostensteigerungen, insbesondere bei Gebühren, Technik-Aufwendungen und Personal belasteten den operativen Gewinn. Zudem stehen die Ticketpreise insbesondere auf Strecken nach Asien weiter unter Druck. Die im Juli gesenkte Prognose bestätigte der MDAX-Konzern. Für 2024 erwartet Lufthansa ein bereinigtes EBIT von 1,4 bis 1,8 Milliarden Euro.

Nachfolgend die Drittquartalszahlken und Konsensschätzungen (in Millionen Euro, Ergebnis je Aktie in Euro, Margen in Prozent, Bilanzierung nach IFRS):

BERICHTET PROG PROG

3. QUARTAL 3Q24 ggVj 3Q24 ggVj 3Q23

Umsatz 10.738 +5% 10.906 +6% 10.275

EBIT bereinigt 1.340 -9% 1.316 -10% 1.468

EBIT-Marge bereinigt 12,5 -- 12,1 -- 14,3

Ergebnis nach Steuern/Dritten 1.095 -8% 1.010 -15% 1.192

Ergebnis je Aktie 0,92 -8% 0,82 -18% 1,00

Freier Cashflow bereinigt 128 -78% -50 -- 592

+++++ AUSBLICK UNTERNEHMEN +++++

06:50 ES/Banco Santander SA, Ergebnis 9 Monate

07:00 AT/OMV AG, Ergebnis 9 Monate (11:30 Analystenkonferenz)

07:00 CH/Novartis AG, Ergebnis 3Q

07:00 DE/Ceconomy AG, Jahresumsatz

07:30 DE/Adidas AG, ausführliches Ergebnis 9 Monate (10:00 PK; 15:00

Analystenkonferenz)

07:30 DE/Drägerwerk AG & Co KGaA, Ergebnis 3Q (13:00 Investorenkonferenz)

08:00 GB/BP plc, Ergebnis 3Q

11:45 US/Pfizer Inc, Ergebnis 3Q

12:00 US/McDonald's Corp, Ergebnis 3Q

12:15 US/Paypal Holdings Inc, Ergebnis 3Q

18:05 FR/Saint-Gobain SA, Umsatz 9M

21:05 US/Alphabet Inc (Google-Holding), Ergebnis 3Q

21:05 US/Visa Inc, ausführliches Jahresergebnis

21:05 US/Mondelez International Inc, Ergebnis 3Q

21:15 US/Advanced Micro Devices Inc, Ergebnis 3Q

DIVIDENDENABSCHLAG

(bei deutschen Aktien und Aktien aus dem Stoxx- bzw. Euro-Stoxx-50-Index)

ASML 1,52 EUR

+++++ AUSBLICK KONJUNKTUR +++++

-DE

08:00 GfK-Konsumklimaindikator Oktober

PROGNOSE: -20,5 Punkte

zuvor: -21,2 Punkte

-US

15:00 Index des Verbrauchervertrauens Oktober

PROGNOSE: 99,2

zuvor: 98,7

Anzahl offener Stellen, Kündigungen und

Entlassungen (Jolts) September

+++++ ÜBERSICHT FUTURES / INDIZES +++++

Aktuell:

INDEX Stand +/-

DAX-Future 19.662,00 +0,1%

E-Mini-Future S&P-500 5.864,00 +0,0%

E-Mini-Future Nsdq-100 20.534,00 +0,2%

Nikkei-225 38.903,68 +0,8%

Schanghai-Composite 3.295,63 -0,8%

Hang-Seng-Index 20.682,27 +0,4%

+/- Ticks

Bund -Future 133,15 +6

Montag:

INDEX Schluss +/-

DAX 19.531,62 +0,3%

DAX-Future 19.627,00 +0,6%

XDAX 19.525,32 +0,6%

MDAX 27.336,97 +0,3%

TecDAX 3.420,87 +0,0%

EuroStoxx50 4.969,83 +0,5%

Stoxx50 4.450,98 +0,3%

Dow-Jones 42.387,57 +0,6%

S&P-500-Index 5.823,52 +0,3%

Nasdaq-Comp. 18.567,19 +0,3%

EUREX zuletzt +/- Ticks

Bund-Future 133,06 +22

+++++ FINANZMÄRKTE +++++

EUROPA

Ausblick: Weder die Wall Street noch die Börsen in Asien geben eine Richtung vor. Im Fokus stehen in der laufenden Woche die Berichtssaison sowie der US-Arbeitsmarktbericht, darüber hinaus in der kommenden Woche die US-Präsidentschaftswahl sowie die Zinsentscheidung der US-Notenbank. Im Vorfeld dürfte sich Zurückhaltung an den Märkten breitmachen.

Rückblick: Etwas fester - Am Nachmittag sorgte eine etwas höhere Eröffnung an der Wall Street für leichten Aftrieb, nachdem Anfangsgewinn zwischenzeitlich wieder abgeschmolzen waren. Gestützt wurde die Stimmung auch vom starken Rückgang der Ölpreise, nachdem Israel in seinem "Gegenschlag" die iranischen Ölanlagen verschont hatte. "Der Einbruch bremst die Spekulation auf einen erneuten Auftrieb der Inflation", so ein Marktteilnehmer. Das ist günstig für die Zinssenkungsperspektiven. Der Stoxx-Index der Öl- und Gasaktien verlor 1,3 Prozent. Der Index der Reise- und Freizeitaktien, der auch die Aktien der Fluglinien enthält, stieg dagegen um 0,7 Prozent. Grund waren mit den sinkenden Ölpreisen auch fallende Kerosinpreise. Lufthansa gewannen 2,1, Air France 3,8 und IAG 1,8 Prozent. Philips knickten nach der Zahlenvorlage um 16,9 Prozent ein, laut Händlern belastet von einem enttäuschenden Ausblick. Im Sog verbilligten sich Siemens Healthineers um 3,8 Prozent.

DAX/MDAX/SDAX/TECDAX

Etwas fester - Porsche AG waren mit einem Minus von 5 Prozent größter DAX-Verlierer. Die Analysten von Stifel sprachen von schwachen Quartalszahlen. Das EBIT habe 5,1 Prozent unter Konsens gelegen, die EBIT-Marge habe mit 10,7 Prozent ein neues Tief erreicht und der freie Cashflow liege mit 118 Millionen Euro klar unter dem Konsens von 630 Millionen. Dazu habe Porsche die Margenprognose für 2025 nicht bekräftigt. Die VW-Aktie (-0,5%) zeigte sich wenig bewegt davon, dass das Unternehmen nach Angaben des Betriebsrates die Schließung von mindestens drei Fabriken in Deutschland und den Abbau zehntausender Stellen plant und auch bei den Gehältern gespart werden soll. Traton büßten 3,4 Prozent ein nach der Vorlage endgültiger Zahlen. Der Auftragseingang bei Scania habe belastet, hieß es. Die Quartalszahlen von Wacker Chemie fielen etwas schwächer als erwartet aus, der Kurs gab um 2,9 Prozent nach. Evotec bauten die jüngsten Erholungsgewinne um weitere 8,6 Prozent aus, ebenso Puma, die nachrichtenlos um weitere 1,5 Prozent zulegten.

XETRA-NACHBÖRSE

Mutares zeigten sich kaum verändert, nachdem die Portfoliogesellschaft Steyr Motors den Platzierungspreis für ihren anstehenden Börsengang auf 14 Euro je Aktie festgelegt hatte. Damit fließen Steyr aus dem Börsengang 2,8 Millionen Euro zu.

USA - AKTIEN

Etwas fester - Zu Beginn einer mit vielen wichtigen Terminen und Unternehmenszahlen gefüllten Woche verlief das Geschäft eher zurückhaltend, wie Händler berichteten. Auf Konjunkturseite warte am Freitag mit dem US-Arbeitsmarktbericht für Oktober der Höhepunkt, weil er für den weiteren Zinskurs der US-Notenbank wichtig sein dürfte. Auch der auf die Zielgerade einbiegende US-Präsidentschaftswahlkampf sei Thema. Hier zeichnet sich weiterhin ein Kopf-an-Kopf-Rennen ab. Bei den Einzelwerten ging es für die Boeing-Aktie um 2,8 Prozent abwärts. Der US-Flugzeughersteller hatte eine Kapitalerhöhung von 19 Milliarden Dollar angekündigt. Boeing muss derzeit hohe Verluste stemmen nach einer Reihe von Verfehlungen, durch die das Vertrauen der Anleger erodierte. Der Pharmakonzern Abbvie übernimmt das Biotechnologieunternehmen Aliada Therapeutics für 1,4 Milliarden Dollar. Abbvie verteuerten sich darauf um 1 Prozent. ON Semiconductor profitierten mit einem Plus von 1,4 Prozent von den Drittquartalszahlen. Unter den Nebenwerten machten Monte Rosa Therapeutics einen Satz von 94 Prozent, beflügelt von einer Zusammenarbeit mit der schweizerischen Novartis.

USA - ANLEIHEN

Laufzeit Rendite Bp zu VT Rendite VT +/-Bp YTD

2 Jahre 4,13 +1,6 4,11 -29,2

5 Jahre 4,10 +3,4 4,07 10,3

7 Jahre 4,19 +3,6 4,15 21,6

10 Jahre 4,27 +3,0 4,24 39,3

30 Jahre 4,53 +2,3 4,50 55,5

Die Renditen zogen an vor dem Hintergrund des sogenannten Trump-Trade. "Laut Umfragen ist ein Wahlsieg von Trump wieder wahrscheinlicher geworden", sagte er. Die von diesem geplanten Zölle dürften die Inflation nach oben treiben, was ungünstig für Zinssenkungshoffnungen sei.

+++++ DEVISENMARKT +++++

zuletzt +/- % 0:00 Mo, 17:04 % YTD

EUR/USD 1,0810 -0,0% 1,0812 1,0820 -2,1%

EUR/JPY 165,30 -0,3% 165,76 165,75 +6,2%

EUR/CHF 0,9356 -0,0% 0,9356 0,9366 +0,8%

EUR/GBP 0,8337 -0,0% 0,8339 0,8333 -3,9%

USD/JPY 152,93 -0,2% 153,32 153,18 +8,6%

GBP/USD 1,2966 +0,0% 1,2966 1,2985 +1,9%

USD/CNH 7,1584 +0,2% 7,1437 7,1408 +0,5%

Bitcoin

BTC/USD 71.083,40 +1,7% 69.872,35 68.556,65 +63,2%

YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags

Der Dollar ging behauptet aus dem Tag, nachdem er zuvor auf den höchsten Stand seit drei Monaten geklettert war. Die Aufwärtstendenz dürfte sich fortsetzen, so Chris Turner von ING. Anzeichen für die Stärke der US-Wirtschaft gegenüber der schwächelnden Konjunktur der Eurozone und die Möglichkeit eines Sieges des Republikaners Donald Trump bei den US-Präsidentschaftswahlen gäben der US-Währung Auftrieb. Die US-Wirtschaftsdaten in der laufenden Woche dürften die Erwartung kleinerer Zinssenkungen in den USA wahrscheinlich nicht verändern.

+++++ ROHSTOFFE +++++

ÖL

zuletzt VT-Settlem. +/- % +/- USD % YTD

WTI/Nymex 67,23 67,38 -0,2% -0,15 -5,0%

Brent/ICE 71,35 71,42 -0,1% -0,07 -4,8%

YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags

(MORE TO FOLLOW) Dow Jones Newswires

October 29, 2024 02:36 ET (06:36 GMT)